中国基金报 安曼
微博荐股的大V们要小心了！
近日，证监会公布了一份对大V非法荐股的处罚书。
(相关资料图)
根据处罚书显示，在微博上拥有近40万粉丝的大V、原三夫户外董事易伟，因操纵北京三夫户外用品股份有限公司股票、从事证券投资咨询两项非法行为，证监会决定对其没收、处罚款项共计9988万元。
一起来看详情：
自称耶鲁毕业、拥有近40万粉丝
微博荐股获利近2400万
根据处罚书显示，易伟注册使用微博账户“易伟”，宣传其毕业于耶鲁大学，富有投资经验，是大型美元基金管理人。“易伟”账号微博内容包含对A股市场、各上市公司发展及股价走势看法,每篇微博均有多个粉丝转发回复。
此外,易伟注册使用微博账号“申尚趣”和“古北老江湖”,配合“易伟”微博账号传播投资理论和投资建议。
目前易伟在微博上有37.6万粉丝，其最后一次发博是在2022年9月。但是截至发稿，他已经将微博设置为半年可见。
其拥有的另外一个号“古北老江湖”也是仅半年可见。
申尚趣的账号已经搜索不到了。
据证监会调查发现，2020年5月26日至2021年3月15日，易伟未取得从事证券投资咨询业务的核准，不具备证券投资咨询从业资格及业务资质。
但是，2020年5月26日，易伟使用微博账号“易伟”发布招募会员信息，内容为出售“老易投资教育小宇宙”船票及相关联系方式。易伟通过微博、微信、邮件等方式提供推荐个股、预测行情、指导操作等证券咨询服务。
据投资者爆料，花费4.5万（每年）可获得一张“船票”，登上“宇宙飞船”进入易伟的“老易投资教育小宇宙”。
去年，易伟被证监会立案调查时，就有财经大V爆料称，他一直号称自己是”张磊的师哥“。
同时，有已经上船的船员吐槽，易伟自称看不上十倍以下的股票，但是推荐给船员的股票大多是管理层轮番减持的小票；他在微博上称自己在美股挣了几十倍，可是给船员推荐的美股却亏损50%以上。
即便如此，这并不妨碍易伟通过微博等大肆敛财。在2020年5月26日至2021年3月15日期间，共有534人加入易伟投资咨询群，并实际向易伟指定收款银行账户支付会员费。易伟收入合计约2394.2万元。
处罚书称，以上事实有微博账户资料、数据截屏、邮件数据、资金流水、询问笔录等证据证明，足以认定。
是否属于知识付费？
证监会认为，易伟的上述行为违反了证券法第一百六十条第二款、《证券、期货投资咨询管理暂行办法》(以下简称《暂行办法》)第三条和第十二条的规定，构成《暂行办法》第三十二条所述“未经中国证监会许可，擅自从事本办法第二条规定的证券、期货投资咨询业务”的行为。
在听证及陈述申辩中以及听证会后，易伟及其代理人提出如下申辩意见。
其一，违法主体并非易伟个人而是公司。
其二，邮件咨询内容属于知识付费，而非证券投资咨询。易伟未就微信、微博、微信朋友圈发送的信息向任何人收取费用，与个别会员交流股票并非履行相关合同义务。
其三，调查未向付费会员调取证据，当事人提供的调查问卷表明付费会员并不认为易伟提供的服务属于证券投资咨询。
其四，截至证监会调查时，合计有13名会员退费，不应计入违法所得。
其五，本案不能适用证券法进行处罚，而只能适用《暂行办法》，但证监会并非《暂行办法》的适用主体。综上，请求对易伟不予处罚。
经复核，证监会认为：
其一，易伟利用个人影响力招收付费会员，并非以公司名义，涉案行为亦无法体现单位意志，且违法所得最终归易伟个人所有，因此违法主体是易伟个人而非公司。其次，易伟利用微博公开发布证券投资建议为招募会员进行宣传，之后每周定期向付费会员群发包含投资咨询建议的邮件，并与付费会员单独添加微信，通过私信或者朋友圈提供投资咨询建议。从整体来看，前述一系列活动构成证券投资咨询。其三，易伟向会员群发邮件的内容包括对上市公司和相关股票的看法、具体买入时点、买入价格建议及其本人持有的股票情况等，客观上构成证券投资咨询。其四，当事人及其代理人并未提交会员退费的相关证据，证监会在计算违法所得时已根据在案证据剔除了退费会员对应的金额。最后，《暂行办法》发布时地方证管办与证监会分立的背景已发生变化，其规定的由地方证管办行使的相关职能已经被合并进证监会。因此，证监会有权适用《暂行办法》的相关规定。综上，维持对易伟的处罚。证监会表示，根据当事人违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度，决定依据《暂行办法》第三十二条，没收易伟非法从事证券投资咨询违法所得约2394.2万元，并处以2000万元罚款。
违规操纵上市公司股票
获利2797万元
据证监会透露，2018年11月1日至2020年6月19日，易伟以直接控制账户、受托管理账户、借入配资账户等形式实际控制76个证券账户(以下简称账户组)，用于交易“三夫户外”股票。
操纵期间，易伟利用资金优势、持股优势连续买卖，在自己实际控制的账户之间进行交易等形式，操纵“三夫户外”股票价格。
经查，涉案账户组累计买入“三夫户外”1.94亿股，成交金额36.93亿元；累计卖出1.91亿股，成交金额36.2亿元。期间，账户组存在在自己实际控制的账户之间进行交易的情况，对倒量占市场竞价成交量最高达到25.14%。
经证监会调查，易伟向其实际控制的春山新棠交易员李某、黄某华发布交易指令，安排交易员按照其指定的时间和价格，利用资金优势、持股优势影响“三夫户外”股票价格和交易量，有故意影响“三夫户外”股票价格的情况。
因易伟构成操纵证券市场行为，证监会依法没收其操纵“三夫户外”违法所得2797.06万元，并处以同等数额的罚款。
老同学也被他害惨了
与易伟同一天被罚的，还有他初中同学张维。
据证监会查明，张维为易伟初中同学，于2015年开始多次委托其理财。
2019年1月，张维提供1000万元资金和名下华泰证券账户委托易伟理财。为保证资金安全，2020年1月，张维委托朋友李某旻代为监管张维华泰证券账户交易情况，不晚于8月份从易伟处收回证券账户控制权。
因此，易伟与张维、李某旻、黄某在同一微信群中频繁交流三夫户外相关事项。尤其是在易伟谋划举牌三夫户外期间，通过微信聊天记录显示，张维是内幕信息知情人。
而在举牌期间，张维在2020年10月23日至10月27日期间，通过华泰证券账户买入22万股“三夫户外”，买入金额411万余元。2020年10月28日至10月30日，前述股份被全部卖出。经计算，账户实际盈利21.9万元。
证监会认为,张维上述交易“三夫户外”的行为违反《证券法》第五十条和五十三条第一款的规定，构成内幕交易行为。
根据当事人违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度，依据《证券法》第一百九十一条第一款的规定，我会决定:对张维没收违法所得21.9万元，并处以60万元罚款。
